מה זה מדד שארפ וכיצד הוא משפיע על השקעות?

למה מדד שארפ הוא הכלי החשוב ביותר שלך להשקעות?

כשהשוק עולה או יורד כמו רכבת הרים, השאלה "איך נדע אם ההשקעה שלנו משתלמת?" משאירה אותנו חסרי שקט. ובכן, כאן נכנס לתמונה מדד שארפ. המדד הזה, על שמו של הכלכלן ויליאם שארפ, הוא אחד הנצחיים בעולם ההשקעות, והשימוש בו יכול להבחין בין השקעה חכמה לבין אחת מפוקפקת.

מה זה בעצם מדד שארפ?

מדד שארפ נועד למדוד את התשואה של השקעה ביחס לסיכון שהיא נושאת. התפיסה מאחורי המדד היא פשוטה: כשאתה משקיע, אתה רוצה לדעת אם הסיכון שאתה לוקח מביא לך תשואה מספקת. ככל שהמדד גבוה יותר, כך ההשקעה נחשבת ליותר משתלמת.

נוסחת מדד שארפ:
מדד שארפ = (תשואת ההשקעה – תשואת נכס חסר סיכון) / סטיית תקן

איך מחשבים את מדד שארפ? צעדים פשוטים

כדי לחשב את מדד שארפ שלך, תצטרך לבצע מספר צעדים:

• איסוף נתונים: קח את התשואה של ההשקעה שלך בתאריך מסוים.
• תשואת נכס חסר סיכון: בחר נכס, כמו אג"ח ממשלתית, שיהיה חסר סיכון.
• סטיית תקן: חשב את הסטיית תקן של התשואות. כאן זה מתחיל להיות מעניין… או מפחיד, תלוי מי אתה!

ברגע שיש לך את כל הנתונים, הכנס אותם לנוסחא ומתחיל לצפות! זה כמו בכימיה, רק שהמבחנים לא מדליקים (או שהם עשויים, תלוי באיזה בורסה אתה נמצא).

למה עליך להכיר את מדד שארפ?

הנה כמה סיבות מהותיות מדוע מדד שארפ הוא הכלי האדיר שאתה חייב להכיר:

• קלות השוואה: תוכל להשוות בקלות בין השקעות שונות.
• תשובה לשאלה חשובה: מה הערך המוסף של השקעה מסוימת?
• הבנת הסיכון: זה עוזר לזהות אם אתה משלמים יותר מדי על הסיכון שלך.

האם יש מגבלות למדד שארפ?

כן, כמובן! בכל דבר יש צדדים אפלים. מדד שארפ, כמו כל כלי אחר, אינו חף מבעיות. לדוגמה:

• נכסים שנמשכים: מדד שארפ לא מתאים להשקעות שהשתנו באופן קבוע.
• הנחות בסיסיות: אם אתה לא מבין את ההנחות שמאחורי הנוסחא, ייתכן שתעשה טעויות.

שאלות נפוצות על מדד שארפ

מה הם המדדים המקבילים של מדד שארפ?

ישנם מדדים נוספים כמו מדד טריוח, מדד יארי, ומדדים נוספים, כל אחד מהם נותן זווית שונה על הסיכון מול התשואה.

איך אני יודע אם מדד שארפ שלי טוב?

עשורֹם, זה תלוי. ככל שמדד שארפ גבוה יותר, פי הטקסט האמנותי, התשואה על הסיכון תהיה יותר טובה. בדרך כלל, מדד שארפ של יותר מ-1 נחשב לטוב.

מה זה סטיית תקן ולמה היא חשובה?

סטיית תקן היא מדד לאי וודאות – היא מספקת לך פרספקטיבה על איך התשואות עלולות להפוך להיות שונות זו מזו. ככל שהיא גבוהה יותר, כך הסיכון שלה גובר.

שימושים מתקדמים במדד שארפ: איך להרוויח עוד יותר?

אחרי שהבנתם את הבסיס, אפשר להיכנס לעולם המתקדם של השימושים במדד שארפ:

• בחינת תיק השקעות: בעזרת מדד שארפ, תוכל לנתח את תיק ההשקעות שלך ולהבין את הביצועים היחסיים של התיק.
• דרכי מחיר: נמצאו דרכים חדשות לחשב את מדד שארפ על ידי תרגול נתונים רבים.
• השקעות חלופיות: מה לעשות עם השקעות בעולם האלטרנטיבי? מדד שארפ יכול לעזור!

לסיכום: האם מדד שארפ הוא בשבילך?

ללא ספק, מדד שארפ הוא כלי חיוני בעולם ההשקעות. הוא מספק לך את המידע שאתה צריך כדי להעריך את התשואה שלך ביחס לסיכון. עם הבנה מעמיקה של המדד והשלכותיו, תוכל לשפר את תיק ההשקעות שלך ולהרגיש בטוח יותר כשאתה מול הצעות השקעה שונות.

אז בפעם הבאה שתמצא את עצמך מתלבט בין השקעות, זכור: מדד שארפ יכול להיות האביזר שאתה צריך בתיבת הכלים שלך. זוכר, מסע ל-1.0 או יותר מתחיל בעבודה קשה ומסודרת. בעבודה איתו, יכול להיות שהשוק ייראה פחות כמו רכבת הרים וביותר כמו סירה שהיא חלקה על פני המים!